Jika Anda pelanggan di Inggris Raya atau Uni Eropa
Apa itu Pendanaan Berbunga dan mengapa berisiko rendah?
Ketika Anda menggunakan Pendanaan Berbunga, Anda menyimpan uang dalam pendanaan yang dikenal sebagai dana pasar uang jangka pendek "nilai aset bersih konstan utang publik" (public debt constant net asset value - CNAV). Ini adalah dana yang hanya berinvestasi pada sekuritas yang paling aman, yaitu sekuritas pemerintah. Mari kita uraikan.
Utang publik
Ketika Anda menyimpan uang Anda dalam bentuk Pendanaan Berbunga, uang tersebut diinvestasikan dalam obligasi pemerintah dan aset yang didukung oleh pemerintah. Sesuai dengan peraturan yang berlaku untuk dana pasar uang, setidaknya 99,5% dari aset dana akan berbentuk obligasi pemerintah atau surat berharga yang didukung oleh pemerintah. Sebagai contoh, jika Anda berinvestasi dalam dana pasar uang dalam mata uang USD, ini berarti obligasi yang diterbitkan oleh pemerintah Amerika Serikat atau pinjaman yang dijamin dengan obligasi tersebut sebagai jaminan. Jika suatu lembaga tidak mampu membayar pinjaman, dana masih memiliki obligasi pemerintah yang mendasar sebagai jaminan.
Pada akhirnya, ada risiko bahwa pemerintah tidak akan mampu membayar utangnya. Namun, ini sangat tidak mungkin. Dana Pendanaan Berbunga yang kami tawarkan hanya berinvestasi dalam obligasi pemerintah pemerintah dengan peringkat kredit tinggi, seperti Amerika Serikat dan Inggris. Peringkat ini dialokasikan oleh lembaga pemeringkat kredit spesialis, seperti S&P atau Moody's.
Nilai aset bersih konstan
Dana pasar uang seperti yang kami tawarkan melalui Pendanaan Berbunga dirancang untuk mempertahankan modal dan agar tidak turun nilainya. Ini berarti bahwa, bahkan jika harga pasar obligasi pemerintah dapat turun, dana ini melihat harga aset pada saat jatuh tempo. Fluktuasi nilai aset dasar sehari-hari tidak memengaruhi nilai aset bersih dana. Secara teknis, itu berarti bahwa aset dinilai menggunakan apa yang disebut metodologi biaya diamortisasi.
Jangka pendek
Dana pasar uang seperti yang kami tawarkan melalui Pendanaan Berbunga membatasi investasinya hanya pada aset yang memiliki sisa waktu singkat sebelum harus sepenuhnya dikembalikan (yaitu sedikit lebih dari 1 tahun). Dana pasar uang tunduk pada aturan ketat untuk memastikan dana tersebut diinvestasikan dalam obligasi jangka pendek. Jenis obligasi ini tidak terlalu sensitif terhadap fluktuasi harga saat suku bunga berubah, dibandingkan dengan obligasi yang memiliki jangka waktu lebih lama. Selain itu, dana ini dikelola secara aktif, artinya manajer dana membuat keputusan investasi berdasarkan perkiraan apakah suku bunga akan naik atau turun dalam waktu dekat dan untuk memastikan profil jatuh tempo dana tetap optimal.
Bisakah saya kehilangan lebih banyak uang daripada yang saya investasikan?
‘Dana Pendanaan Berbunga’ kami dirancang untuk mempertahankan modalnya dan agar tidak turun nilainya. Namun, investasi tidak pernah dijamin dan ada kemungkinan bahwa nilai aset bersih dana pasar uang menurun.
Penyebab paling mungkin dari pengembalian negatif dalam dana pasar uang adalah suku bunga negatif atau suku bunga mendekati 0%. Kami telah melihat kejadian ini di zona euro (dan dana ‘Bunga’ EUR) dalam dekade terakhir - suku bunga yang ditetapkan oleh Bank Sentral Eropa negatif selama periode ini. Akibatnya, dana ‘Bunga‘ EUR menurun nilainya selama waktu ini.
Skenario lain adalah pemerintah bangkrut dan tidak mampu membayar kembali utang mereka. Dana Pendanaan Berbunga yang kami tawarkan hanya berinvestasi dalam obligasi pemerintah pemerintah dengan peringkat kredit tinggi, seperti Amerika Serikat dan Inggris. Sangat tidak mungkin bahwa negara-negara ini akan bangkrut dan tidak akan dapat membayar kembali pinjaman mereka.
Melihat kembali data dari 10 tahun terakhir, data menunjukkan bahwa dalam skenario stres, skenario terburuk, kepemilikan Anda dapat terpengaruh dengan cara berikut. Ini adalah dampaknya jika Anda akan menyimpan uang dalam Pendanaan Berbunga selama satu tahun.
$10.000 yang diinvestasikan bisa bernilai $9.990 setelah 1 tahun.
£10.000 yang diinvestasikan bisa bernilai £9.990 setelah 1 tahun.
€10.000 yang diinvestasikan bisa bernilai €9.930 setelah 1 tahun.
Harap dicatat bahwa angka-angka di atas didasarkan pada kinerja masa lalu (per Maret 2023) dari 10 tahun terakhir, yang tidak menjamin kinerja masa depan.
Anda dapat mempelajari lebih lanjut di sini tentang apa yang terjadi jika Wise atau manajer dana kami menjadi bangkrut
Memahami risiko
Dana investasi ini memiliki aset yang didukung oleh pemerintah. Itulah sebabnya mengapa dana ini dianggap sebagai memiliki risiko yang sangat rendah. Namun, selama periode volatilitas ekstrem, akses ke dana ini dapat dibatasi sementara untuk mempertahankan nilai investasi Anda.
Dana pendanaan berbunga bukanlah investasi yang dijamin dan investasi tersebut tidak bergantung pada dukungan eksternal untuk menjamin likuiditas dana atau menstabilkan NAV per saham. Risiko kerugian jumlah tersebut ditanggung oleh investor.
Selalu ada risiko yang terlibat saat menyimpan uang, tergantung pada bagaimana dan di mana uang tersebut disimpan. Bahkan jika disimpan sebagai tunai, uang Anda rentan terhadap inflasi dan setoran Anda di bank hanya diasuransikan hingga jumlah tertentu. Jumlah ini ditetapkan per wilayah/negara.
Pendanaan yang menghasilkan bunga saat ini tidak tersedia untuk pelanggan AS, tetapi Anda mungkin masih memenuhi syarat untuk mendapatkan bunga atas uang Anda jika Anda tinggal di AS.
Pelajari lebih lanjut tentang mendapatkan bunga di akun Wise Anda jika Anda tinggal di AS