Ha egyesült királyságbeli vagy EU-s ügyfél vagy
Mi a Kamatok és miért alacsony a kockázata?
Ha a Kamatokat használod, akkor az "államadósság állandó nettó eszközértékű" (CNAV) rövid lejáratú pénzpiaci alapként ismert alapokban tartasz pénzt. Ezek olyan alapok, amelyek csak a legbiztonságosabb értékpapírokba, nevezetesen állampapírokba fektetnek. Bontsuk le a dolgot.
Államadósság
Amikor a pénzedet a Kamatokkal tartod, azt államkötvényekbe és államilag támogatott eszközökbe fekteted. A pénzpiaci alapokra vonatkozó szabályozás szerint az alapok eszközeinek legalább 99,5%-a államkötvény vagy államilag fedezett értékpapír. Ha például USD pénzpiaci alapba fektetsz, ez az USA kormánya által kibocsátott kötvényeket vagy az ilyen kötvényekkel fedezett hiteleket jelenti fedezetként. Ha egy intézmény nem tudja visszafizetni a kölcsönt, az alap továbbra is birtokolja a mögöttes államkötvényeket, amelyekre támaszkodhatsz.
Végső soron fennáll annak a kockázata, hogy a kormány nem lesz képes fizetni az adósságát. Ez azonban rendkívül valószínűtlen. Az általunk kínált kamatalapok kizárólag magas hitelminősítésű kormányok, például az Egyesült Államok és az Egyesült Királyság államkötvényeibe fektetnek. Ezeket a minősítéseket olyan speciális hitelminősítő intézetek osztják ki, mint például az S&P vagy a Moody's.
Állandó nettó eszközérték
Az olyan pénzpiaci alapokat, mint amilyeneket a Kamatokon keresztül kínálunk, úgy tervezték, hogy megőrizzék a tőkét, és ne csökkenjen az értéke. Ez azt jelenti, hogy még ha az államkötvények piaci árfolyama csökkenhet is, ezek az alapok az eszköz lejáratkori árfolyamát nézik. A mögöttes eszközök értékének napi ingadozása nem befolyásolja az alapok nettó eszközértékét. Technikailag ez azt jelenti, hogy az eszközöket az úgynevezett amortizált bekerülési érték módszerével értékelik.
Rövid távú
Az olyan pénzpiaci alapok, mint amilyeneket mi a Kamatokon keresztül kínálunk, olyan eszközökre korlátozzák befektetéseiket, amelyeknek csak rövid idő (azaz alig több mint 1 év) van hátra a teljes visszafizetésükig. A pénzpiaci alapokra szigorú szabályok vonatkoznak, amelyek biztosítják, hogy csak rövid lejáratú kötvényekbe fektessenek. Az ilyen típusú kötvények a hosszabb lejáratú kötvényekhez képest kevésbé érzékenyek a kamatlábak változásakor bekövetkező árfolyam-ingadozásokra. Emellett az alapokat aktívan kezelik, ami azt jelenti, hogy az alapkezelők a befektetési döntéseket annak alapján hozzák meg, hogy a kamatlábak várhatóan emelkednek vagy csökkennek-e a közeljövőben, és hogy az alapok lejárati profilja optimális maradjon.
Veszíthetek több pénzt, mint amennyit beleteszek?
A Kamatokkal használt alapjaink úgy vannak kialakítva, hogy megőrizzék tőkéjüket, és ne csökkenjen az értékük. Egy befektetés azonban soha nem garantált, és lehetséges, hogy a pénzpiaci alapok nettó eszközértéke csökken.
A pénzpiaci alapon belüli negatív hozam legvalószínűbb oka a negatív kamatlábak vagy a 0%-hoz közeli kamatlábak. Ezt az elmúlt évtizedben az euróövezetben (és az EUR "kamat" alapban) láthattuk. Az Európai Központi Bank által meghatározott kamatlábak negatívak voltak ebben az időszakban. Ennek eredményeképpen a Kamatok euró alapjának értéke csökkent ez idő alatt.
Egy másik forgatókönyv szerint a kormányok csődbe mennek, és nem tudják visszafizetni az adósságukat. Az általunk kínált alapok kizárólag magas hitelminősítésű kormányok, például az Egyesült Államok és az Egyesült Királyság államkötvényeibe fektetnek. Rendkívül valószínűtlen, hogy ezek az országok csődbe mennének, és nem lennének képesek visszafizetni a hiteleiket.
Az elmúlt 10 év adatait áttekintve az adatok azt mutatják, hogy egy stresszforgatókönyv, azaz a legrosszabb forgatókönyv esetén az eszközeid a következőképpen alakulhatnak. Ez a hatás akkor következne be, ha a pénzt egy évig tartanád a Kamatokkal.
A befektetett 10.000 dollár 1 év múlva 9990 dollárt érhet.
A befektetett 10.000 font 1 év múlva 9990 fontot érhet.
A befektetett 10.000 euró 1 év múlva 9930 fontot érhet.
Felhívjuk figyelmedet, hogy a fenti számok az elmúlt 10 év múltbeli teljesítményén alapulnak (2023 márciusában), ami nem garantálja a jövőbeli teljesítményt.
Itt többet megtudhatsz arról, hogy mi történik, ha a Wise vagy az alapkezelő fizetésképtelenné válik
A kockázatokról
Ezek az alapok olyan eszközöket tartanak, amelyek mögött kormányok állnak. Ezért ez az alap nagyon alacsony kockázatúnak minősül. Azonban a szélsőséges volatilitás időszakaiban a befektetés értékének megőrzése érdekében átmenetileg korlátozható az alaphoz való hozzáférés.
A kamatozó alap nem garantált befektetés, és az alap nem támaszkodik külső támogatásra az alap likviditásának garantálása vagy a részvényenkénti nettó eszközérték stabilizálása érdekében. Az összeg elvesztésének kockázatát a befektető viseli.
A pénz tartása mindig kockázatot jelent, attól függően, hogy hogyan és hol tartjuk. Még ha készpénzben tartjuk is, a pénzünk ki van téve az inflációnak, és a bankbetétünk csak egy bizonyos összegig biztosított. Ezt az összeget régiónként/országonként határozzák meg.
A kamatozó alapok jelenleg nem érhetők el az amerikai ügyfelek számára, de továbbra is jogosult lehetsz kamatot keresni a pénzed után, ha az Egyesült Államokban élsz.
Tudj meg többet arról, hogy hogyan kaphatsz kamatot a Wise-számládon, amennyiben az USA-ban élsz